以两个问题来开篇：1、为什么要投资？2、投资赚什么钱？

对于第一个问题，我相信大家应该都知道答案，经济发展中存在通货膨胀，我们不进行投资就会让手中的货币贬值。一百块钱，在十年前可以买一件皮衣，连件衬衫都没买不到，生活中的消费大头涨幅远高于通货膨胀。我们靠打工挣来的钱，放在银行中拿利息收益，当年化利率低于3%，而通货膨胀率高达5%，我们实际上就是亏损了2%。

对于第二个问题，我觉得我一开始没有答对？不知道大家怎么看？我们其实是在投资一国经济，经济增长带来的好的收益=投资国运。其他因素还有就是在一块蛋糕上，你能不能占到比别人多……当央行持续印钱，经济体内的货币量一直高升，那么股市必然会高涨，这里就可以参考美国股市的走势。

买基金、炒股票，似乎已经是人们熟知的事情了，互联网时代，也让这些交易变得更容易。我身边有很多朋友中，自己买基金和股票的大有人在，有人赚钱有人赔钱，但是近期市场波动较大，导致很多人在去年的收益大幅回吐，大家的情绪明显比较低落。我觉得这样的情况，在投资者中是普遍存在的，毕竟如何克服追涨杀跌的心理，是对人性极大的考验。

那么如何看待投资这件事情，如何更从容地跑赢通胀，建立投资组合无非是最好的答案。无论市场行情如何，最有效的投资方案必定是投资组合。做好资产配置，向财富管理转型，是今天的券商和银行等，众多金融机构的大势所趋。

我个人投资理念也是比较倾向于，资产投资组合和价值投资。因为对于技术分析，自己确实没什么经验，总觉得这是“感觉对了”，对于其科学性不置评价。金融产品自然是投资组合的必备，产品选对了，投资方案也就成功了。那现在能不能做这样一个比喻，谁家的产品好，产品丰富，价格低廉，选择了他其实就相当于，有了一个较高起跑线呢？

投资毕竟是一个长跑嘛，有一个非常好的引导员（投资顾问）也是关键的。我在入行不久后，曾认为产品发行太少，抵触集中销售这个问题（我那时候可能有点站着说话不腰疼，但回头看如果那个时候，就有大量产品销售的话，到今天来说，应该对谁都是有好处的）

如何做好投资组合，分散风险，对于不同资产量的客户，又该从哪些角度思考？根据今天学习，可以分为三步走：

第一，明确投资需求。对自己投资需求的认真审视，包括计划投资金额、长期年化收益目标、可接受波动收益最大回撤、投资期限等等，一般理财端口都会提供一个调查问卷，填写后会自动评分计算您的投资风格。

第二，资产三配比。分为稳健投资（投资中低风险标的）、进取投资（主要投资股市，风险与收益并存）、多元投资（主要投资与股票债券相关性低的另类策略）。根据上一步所得出的投资风格而决定，每一项的配置比例是多少。例如我完成后属于积极型，方案即为稳健投资15%，进投资55%，多元投资30%。

第三，生成投资方案。通过以上的计算评估，接下来就是针对每一项资产配置下选择合适的产品，然后形成自己的投资方案。这里就不为大家列举了，一般大家开户后，都会有专属的投资顾问，为您规划一对一的理财方案。

下面是为大家列出的进行多样化投资策略的产品种类（该图片引用自公众号“中金财富”）

今天的学习中，让我对投资的工具，有了一个更加宏观的认识：从大类上划分，我们可以把投资品种，分为股票类资产（权类产品）和非股票类资产（固收和另类投资、海外产品），我们大部分收益，是来自于股票资产的增值。在投资组合中，股票资产上涨时获得较高的收益，非股票类的资产不获利，或者小幅下跌影响并不大，因为我们并不期望，他能获得多高的收益，而是希望能够在下跌的行情中，对冲掉股票下跌的风险，股票资产是核心的收益引擎。

实际上是当我们认清了每一类资产，在我们投资组合中的作用，也就可以作出一个，适合自己的投资方案。那么每次突发事件（例如新冠疫情、俄乌战争）出现时，投资组合如何应对短期市场的突发大幅波动：

第一步：策略观点重检。重检长期资产配置策略观点是否变化；如果已经变化，调整目标配置比例；如果没有变化，则维持目标配置比例。

第二步：持仓偏离诊断。及时重检市场波动后现有资产配置比例与目标比例的偏离，并根据偏离及时调仓。

第三步：优选工具调仓。对现有配置，市场波动下重检每项大类资产的管理人推荐单是否变化；如需逢低加仓，可优选更大概率获得后市反弹的配置工具。

根据以上三个步骤，以疫情事件发生时分析：

1、疫情影响偏短期，不改变长期资产配置观点 。一场疫情不改变原来经济周期中的供需能力，只能短期影响产出和需求，供需能力疫情结束后反弹速度可期，原目标配置比例不变。

2、资产再平衡至目标比例。再平衡需要投资者根据存量资产的具体情况分情况操作。如之前非股票的其他资产基本没有配置，疫情下应意识到这类资产重要性，及时增加配置；如以前已经配置合理比例，大波动后重检，反而是加仓股票减仓其他资产的时机。